Kuvan lähde: Getty Images
ISA:n upeat veroedut tekevät siitä ihanteellisen sijoitusvälineen passiivisen tulovirran luomiseen. Yhdistyneen kuningaskunnan asukkaat voivat sijoittaa vuosittain jopa 20 000 puntaa varoja Stocks and Shares ISA:han ja välttää verot tuotoista.
Huomaa, että verokohtelu riippuu kunkin asiakkaan yksilöllisistä olosuhteista ja saattaa muuttua tulevaisuudessa. Tämän artikkelin sisältö on tarkoitettu vain tiedoksi. Sitä ei ole tarkoitettu, eikä se ole minkäänlainen veroneuvonta. Lukijat ovat vastuussa oman due diligence -tarkastuksensa suorittamisesta ja ammattiavun hankkimisesta ennen sijoituspäätösten tekemistä.
Osinkoosakkeet ovat erityisen hyödyllisiä, koska ne maksavat säännöllistä tuloa, mikä voi auttaa täydentämään eläkettä eläkkeellä.
Jotkut Iso-Britannian parhaista osinkoyhtiöistä tarjoavat jopa 10 prosentin tuoton. Tämä tarkoittaa, että sijoittajat saavat 10 p jokaista omistamaansa osakkeiden puntaa kohden.
Mutta realistisesti katsoen, monet osakkeet eivät säilytä näin korkeaa tuottoa pitkiä aikoja. Konservatiivisemmasta näkemyksestä katsottuna se löytää todennäköisemmin kestävää tuottoa 4–7 prosentin välillä.
Parhaat osinkoosakkeet
Joitakin suosikkejani pitkän aikavälin passiivisia tuloja varten ovat Legal & General, HSBC ja British American Tobacco. Kuitenkin tänään aion puhua yhdestä, johon minun ei ole vielä investoitava: Schroders (LSE: SDR).
Iso-Britannian omaisuudenhoitaja on pitkään ollut tulosijoittajien suosikki pitkän maksuhistoriansa ja luotettavan suorituskyvyn ansiosta. Se julkisti äskettäin uuden kasvustrategian mottona: “Yksinkertaista, skaalaa ja luo kannattavaa kasvua.”
Sen tuotto on yleensä noin 6 % ja se on yleensä hyvin peitetty. Se tuottaa tällä hetkellä kaksi kertaa enemmän rahaa kuin se maksaa osinkoina, ja sen maksusuhde on 93 %.
Rakenteellisten paineiden alaisen hitaan kasvun jakson jälkeen se on toteuttanut useita kustannussäästöhankkeita kannattavuuden parantamiseksi. Tämän hyödyt näyttävät jo ilmeisiltä: hallinnoitavat varat (AUM) saavuttivat ennätysmäärän 816,7 miljardia puntaa vuoden 2025 kolmannella neljänneksellä, mikä on 5 % kasvua edelliseen neljännekseen verrattuna.
Huomaa kuitenkin, että yrityksellä on edelleen useita haasteita. Alennetut korot, kova kilpailu ja muuttuva sijoittajien käyttäytyminen vaarantavat voitot.
Ja vaikka suorituskyky on kunnollinen, se voi olla haavoittuvainen, jos pääomavirrat tai markkinat pettävät. Liiketoimintamalli on luonnostaan herkkä hallinnoitaville varoille ja markkina-arvoille.
Palautuksia odotetaan
Oletetaan, että tasapainoinen osinkoosakesalkku saavuttaa keskimäärin 6 prosentin tuoton. Olettaen, että koko 20 000 punnan ISA-allokaatio käytetään, se maksaisi vain 1 200 puntaa vuodessa osinkoina.
Rahaston pitäisi sisältää lähes 600 000 puntaa osinko-osuuksia voidakseen maksaa 35 000 puntaa vuodessa. Kiinteistön (tai munuaisen) myynnin jälkeen tuo ylimääräinen rahamäärä on useimpien ulottumattomissa.
Kuitenkin niille, jotka edelleen työskentelevät kohti eläkkeelle siirtymistä, ei ole koskaan liian myöhäistä aloittaa sijoittamista. Sijoittamalla osingot uudelleen ja yhdistämällä tuottoja säännölliset kuukausisäästöt voivat muuttua vaikuttaviksi säästöiksi.
Alkaen 20 000 punnasta ja sijoittamalla vielä 6 000 puntaa vuodessa, potti kasvaisi noin 590 000 puntaa 27 vuodessa (osingot sijoitetaan uudelleen).
Pähkinänkuoressa
On selvää, että 35 000 punnan passiivisen tulon saavuttaminen ei ole helppo tehtävä. Jopa kaikkein omistautuneimpien sijoittajien olisi alettava tehdä suuria kuukausittaisia maksuja kauan ennen eläkkeelle jäämistään. Kuitenkin erityisellä suunnitelmalla ja ISA:n veroetuilla voidaan saavuttaa kunnollinen tulotaso ennen eläkkeelle siirtymistä.
Onneksi Yhdistyneen kuningaskunnan asukkaille FTSE 100 ja FTSE 250 ovat täynnä luotettavia osinkovarastoja matkan aloittamiseksi.
