Kuvan lähde: Getty Images
Aloittelevat sijoittajat aliarvioivat usein FTSE 100 -tuloosakkeiden voiman. Liian monet keskittyvät osakekurssin kasvuun, mutta ajan mittaan yritykset, joilla on tapana korottaa osinkoaan säännöllisesti, tarjoavat todellista vaurauttamispotentiaalia.
Osakekurssien kasvu voi olla epävakaa, mutta yhtiöt, jotka maksavat pitkäaikaisille osakkeenomistajille tasaista tuloa vuodesta toiseen, voivat tasoittaa nousuja ja laskuja. Varsinkin jos ne lisäävät maksuja joka vuosi, mikä lisää myös sijoittajille tuloja.
Sijoittamalla osingot uudelleen vuosi toisensa jälkeen sijoittajat lisäävät osuuttaan yrityksestä, mikä tekee jokaisesta tulevasta osingonmaksusta vieläkin arvokkaamman. Se on tuottojen yhdistämisen taika, ja se voi muuttaa pienestä salkusta jotain merkittävää ajan myötä.
Joillakin FTSE 100 -yrityksillä on poikkeuksellisia osinkojen kasvuennätyksiä, mukaan lukien nämä viisi. Kaikki ovat korottaneet maksujaan vähintään 25 peräkkäisenä vuonna ja joissakin tapauksissa paljon enemmänkin. Tämä ei takaa tulevia maksuja, mutta se on erittäin hyvä merkki.
Johdonmukaiset maksut osakkeenomistajille
Maailmanlaajuinen terveys- ja turvallisuusteknologian asiantuntija Halma on kasvattanut osinkoaan 45 peräkkäisenä vuonna. Osakkeella on myös mennyt hyvin, viimeisen vuoden aikana 40 % ja kahtena 90 %. Ne eivät ole halpoja, mutta se johtuu siitä, että ne ovat erittäin arvostettuja.
Scottish Mortgage Investment Trust on nostanut osinkoaan 33 vuoden ajan, mutta tuotto näyttää vähäiseltä, vain 0,4 %. Tämä johtuu siitä, että osakekurssi on noussut yhdessä vuodessa 31 % ja kahdessa 75 %. Tuotot lasketaan jakamalla osakekohtainen osinko osakkeen hinnalla, joten nopeasti kasvavilla osakkeilla voi olla yllättävän alhainen tuotto. Älä mene lankaan.
Mahdollisuus puolustustoimiin
Ostin äskettäin Bunzlin, joka toimittaa välttämättömiä tavaroita yrityksille ympäri maailmaa ja on kasvanut nopeasti yritysostojen kautta. Osakekurssi on laskenut noin 30 % vuodessa ja näin sen ostomahdollisuutena. Pudotus nosti tuoton noin 3 prosenttiin. Bunzl on kasvattanut osinkoaan joka vuosi yli kolmen vuosikymmenen ajan. Toivon lisää samaa.
British American Tobaccolla (LSE: BATS) on myös huomattava osinkoputki, joka kestää yli 25 vuotta. Osakkeet ovat nousseet 44 % viime vuonna, mutta perässä oleva tuotto on edelleen runsas 6,2 %.
Sage Group on osingon sankari
Sage Group (LSE: SGE) kehittää kirjanpito- ja palkanlaskentaohjelmistoja yrityksille ympäri maailmaa. Se on nostanut osinkoaan joka vuosi vuodesta 1988 lähtien, ja se on kasvanut noin 5,35 % vuodessa viimeisen vuosikymmenen aikana. Tuotto näyttää vaatimattomalta 1,8 prosentissa, mutta tämä kuvastaa markkinoiden luottamusta pitkän aikavälin näkymiinsä.
Sagen osakekurssi on ollut viime aikoina epävakaampi ja on noussut vaatimattomat 9 % viimeisen vuoden aikana. Taustalla oleva liiketoiminta näyttää kuitenkin vahvalta, ja kolmannen vuosineljänneksen liikevaihto kasvoi 9 prosenttia 1,86 miljardiin puntaa. Tämä voi tarjota sijoittajille harvinaisen tulopaikan. Se ei kuitenkaan ole vielä halpa, sillä hinta-tulossuhde on noin 30.
Vaarana on, että odotukset ovat niin korkealla, että mikä tahansa tuloksen heilahtelu voi saada osakekurssin romahtamaan. Sage joutuu kilpailemaan myös tekoälyn, jonka ansiosta asiakkaat voivat harjoittaa liiketoimintaa talon sisällä, ja pilvipohjaisten ohjelmistojen kanssa.
Kuitenkin, ottaen huomioon sen erinomaisen osinkohistorian, mielestäni Sage on edelleen harkitsemisen arvoinen tänään. Kuten aina, sijoittajien tulisi ostaa vain pitkän aikavälin näkemyksiä silmällä pitäen ja varata aikaa sen osinkojen lisääntymiselle ja kasvulle.