Kuvan lähde: Getty Images
Tuloosuudet määritellään tyypillisesti houkuttelevaa osinkoa maksaviksi yrityksiksi. Tämän seurauksena jotkut sijoittajat hyödyntävät näitä osakkeita ja luovat salkun, joka keskittyy tuottamaan tuloja käteismaksuista. Näin joku voi aloittaa alusta ja rakentaa asioita ajan myötä.
Keskittyminen Aasiaan
Yksi osake, jota voitaisiin harkita juuri nyt, on Henderson Far East Income (LSE:HFEL). Sijoitusrahaston osinkotuotto on tällä hetkellä 9,9 % ja osakekurssi on viimeisen vuoden aikana 10 % nousussa.
Liiketoiminta (kuten nimestä voi päätellä) keskittyy sijoittamiseen aasialaisiin yrityksiin, joilla on osinkopotentiaalia. Tämän jälkeen se pyrkii jakamaan suurimman osan osinkona saaduista tuloista osakkeenomistajille. Osakkeen hinnan tulisi seurata tarkasti säätiön omistusten nettoarvoa. Siksi viime vuoden nousu kuvastaa rahaston onnistunutta osakevalintaa.
Jotkut arvostelevat viimeaikaista kehitystä sanoen, että jos rahastolla olisi ollut enemmän Aasian kasvuosakkeita, voitot olisivat voineet olla vielä suurempia. Tämä on totta, mutta et ymmärrä, mitä varten luottamus luotiin. Se on suunnattu kypsillä alueilla toimiville sektoreille, kuten pankki- ja televiestintä. Hullun pääoman kasvun sijaan se keskittyy korkean osingon alueille.
Tulevaisuudessa uskon, että tämä voisi toimia hyvin. Tekniset arvostukset ovat korkeat, joten altistuminen markkinoiden puolustavammille sektoreille voi auttaa suojaamaan ilmapiirin suorituskykyä, jos näemme osakemarkkinoiden korjauksen.
Oikean portfolion rakentaminen
Oletetaan, että sijoittaja on juuri avannut osakkeet ja osakkeet ISA:n tuottaakseen toisen tulon. ISA-sijoittamisen raja on 20 000 puntaa vuodessa. Väittelyn vuoksi sanotaan, että tämä 20 000 puntaa osoitettiin kokonaan Henderson Far East Incomelle. Teoriassa ensi vuonna tämä voisi maksaa 1 980 puntaa pelkästään käteisellä.
Ajan myötä en kuitenkaan usko, että on järkevää laittaa kaikkea yhteen tulokantaan. Yrityksellä on riskejä. Se keskittyy esimerkiksi muutamiin sektoreihin ja vain Aasian maantieteeseen. Jos tämä osa maailmaa kärsii hidastumisesta Kiinan tai kehittyvien markkinoiden epävakauden vuoksi, se on riski.
Huomaa, että verokohtelu riippuu kunkin asiakkaan yksilöllisistä olosuhteista ja saattaa muuttua tulevaisuudessa. Tämän artikkelin sisältö on tarkoitettu vain tiedoksi. Sitä ei ole tarkoitettu, eikä se ole minkäänlainen veroneuvonta. Lukijat ovat vastuussa oman due diligence -tarkastuksensa suorittamisesta ja ammattiavun hankkimisesta ennen sijoituspäätösten tekemistä.
Mutta se ei tarkoita, etteikö ISA voisi pyrkiä saavuttamaan 9,9 prosentin keskimääräistä tuottoa. Tällä alueella on muitakin tuottoisia osakkeita. Jos sijoittaja sisällyttäisi salkkuun muita osakkeita Henderson Far East Income -tulojen ohella, hän toimisi riskien hajauttamiseksi.
Vuosikymmenen 20 000 punnan vuosisijoituksen ylläpidon jälkeen salkku voisi tuottaa hieman yli 39 000 puntaa tuloja seuraavana vuonna. Tämä ei tietenkään ole taattua, koska osinkoja voidaan vähentää tulevaisuudessa. Tämä voi tarkoittaa, että tietyn tulotavoitteen saavuttaminen kestää kauemmin. Se osoittaa kuitenkin selvästi mahdollisuudet kasvattaa tyhjää ISA:ta oikealla strategialla.