Pörssissä noteeratut rahastot (ETF) ovat monipuolisia välineitä, jotka tarjoavat kasvupotentiaalia, passiivista tuottoa tai molempia. Ne tarjoavat usein välitöntä hajautusta taustalla olevan omaisuuskorin ansiosta.
Lontoon pörssissä on listattuna yli 2 300 ETF:ää, joten Isossa-Britanniassa meillä on tällä rintamalla runsaasti valinnanvaraa.
Tässä analysoin ETF:ää, joka tarjoaa 5,31 prosentin osinkotuoton. Tämäkin on saamassa hieman vauhtia, koska se on noussut lähes 8 % joulukuun puolivälistä.
Kuvan lähde: Getty Images
Iso-Britannian omistuksessa
Kyseinen rahasto on iShares MSCI Target UK Real Estate UCITS ETF (LSE:UKRE). Kuten voit luultavasti arvata sen nimestä, tällä ETF:llä on erilaisia kiinteistöosakkeita kiinteistösijoitusrahastojen (REIT) muodossa. Nämä maksavat vähintään 90 % vuokratuloistaan osinkona.
Tämän rahaston suurimpia omistuksia ovat Segro, Londonmetric Property, Land Securities, Tritax Big Box ja Primary Health Properties. Kolme ensimmäistä REITiä ovat FTSE 100:ssa, kun taas kaksi muuta ovat FTSE 250:ssä.
Pidän tässä siitä, että nämä osakkeet tarjoavat erittäin laajan altistuksen kaikentyyppisille kiinteistön alasektoreille. Näitä ovat muun muassa Amazonin ylläpitämät varastot, datakeskukset, hotellit, teemapuistot, kuten Alton Towers, toimistot, terveydenhuolto (lääkärikeskukset ja paikalliset klinikat) ja paljon muuta.
Toinen houkutteleva ominaisuus on, että se yhdistää Yhdistyneen kuningaskunnan kiinteistöosakkeet inflaatioon sidottujen Ison-Britannian valtion obligaatioiden kanssa. Jos asuntomarkkinat hieman heiluvat, joukkovelkakirja-osuuden pitäisi toimia vakauttajana.
Huomaa, että verokohtelu riippuu kunkin asiakkaan yksilöllisistä olosuhteista ja saattaa muuttua tulevaisuudessa. Tämän artikkelin sisältö on tarkoitettu vain tiedoksi. Sitä ei ole tarkoitettu, eikä se ole minkäänlainen veroneuvonta.
Punnan/kustannusten keskiarvostrategia
Kuten mainittiin, ETF:n osinkotuotto on tällä hetkellä 5,31 %. Tämä tarkoittaa, että joku, joka sijoittaa 10 000 puntaa, odottaa saavansa takaisin 531 puntaa vuosituloina.
Mutta mitä tapahtuu, jos heillä ei ole sellaista rahaa? Loppujen lopuksi 10 000 dollaria on tuskin taskurahaa. No, aina on olemassa punnan/kustannusten keskiarvostrategia, joka voitaisiin toteuttaa. Sen sijaan, että sijoittaisit suuren kertasumman kerralla, kiinteitä summia sijoitettaisiin säännöllisin väliajoin (esimerkiksi 175 puntaa kuukaudessa), riippumatta siitä, ovatko markkinat nousussa, laskussa vai sivuttain.
Tämä strategia tasoittaisi luonnolliset vaihtelut. Ja viiden vuoden investoinnin jälkeen 175 puntaa kuukaudessa tähän ETF:ään, he olisivat keränneet 10 500 punnan arvosta osakkeita. 5,31 prosentin lopputuoton perusteella nämä maksaisivat noin 557 puntaa vuosittaisina osinkoina.
Nyt olen yksinkertaistanut asioita havainnollistamisen vuoksi. Todellisuudessa osakekurssi nousee ja laskee, kuten myös kehitys. Ja vaikka osinkojen maksujen voidaan odottaa kasvavan tänä aikana, mitään ei voida taata. Siksi monipuolistaminen olisi tärkeää.
Lisäksi inflaatio voi nousta uudelleen, jolloin Englannin keskuspankin on nostettava korkoja. Tässä tilanteessa REIT-rahastojen arvo todennäköisesti laskee, mikä luo painetta ETF:n osakkeen hintaan.
Korot ovat laskussa
Kaiken kaikkiaan mielestäni tämä rahasto on kuitenkin harkitsemisen arvoinen passiivisten tulojen kannalta.
Kun korkojen odotetaan edelleen laskevan vuonna 2026, myös REIT-yhtiöiden velkakustannukset laskevat. Halvemmalla lainalla kiinteistöyhtiöt voivat aloittaa uudelleen ostamisen ja kehittämisen. Tämän pitäisi saada rahaa takaisin sektorille, mikä nostaa samalla ETF:n osakkeen hintaa.