Kuvan lähde: Getty Images
Legal & General (LSE: LGEN) osakkeet maksavat nyt korkeimman osinkotuoton FTSE 100:sta. Vaikuttaa siltä, että tämän osingon vahvuus on houkutellut myös sijoittajia – osakekurssi on noussut 11 % marraskuusta lähtien.
Onko vakuutus- ja varainhoitoyhtiö paras vaihtoehto sijoittajille, jotka etsivät suuria osinkoja Ison-Britannian parhailta yrityksiltä? Ja mitä 10 000 osakkeen esimerkkiasema voisi tuottaa elinikäisen passiivisen tulon kannalta?
mallinamme
Aloitetaan hyvästä. Puhumme osakkeesta, joka on osoittautunut yhdeksi kestävimmistä suurten osingonmaksajien joukossa. Monet muut osakkeet, jotka ovat rikkoneet 6 %:n rajan, tekevät niin vain lyhyitä aikoja. Legal & General on ollut tässä prosenttiosuudessa tai sen yläpuolella suurimman osan viimeisen 10 vuoden ajan.
Liiketoimintamalli on hyvin perusteltu, jotta myös osingot kasvavat vuosia. Vaikka 15 miljardin punnan markkina-arvoisen yrityksen toimintaa on vaikea tiivistää, yritys veloittaa maksuja tuotteista, kuten henkivakuutuksista tai sijoitustuotteista. Tärkeintä: nämä ovat luotettavia tulonlähteitä. Tämä on yksi syistä, miksi Legal & General -yhtiön vuotuinen osinko on kasvanut keskimäärin 6 prosenttia viimeisen vuosikymmenen aikana.
Luotettava ei kuitenkaan tarkoita takuuta. Itse asiassa osinkoja ei koskaan taata. Tämä on juuri tämäntyyppisen sijoituksen luonne verrattuna säästötileihin, kuten käteis-ISA.
Legal & Generalin tapauksessa viimeiset vuodet näyttävät sujuvalta. Mutta jos palaamme vuoteen 2008, yritys joutui suureen taantumaan. Tämä kriisi aiheutti valtavan pudotuksen yhtiön osinkoihin. Ja kuka osaa sanoa? Samanlainen kriisi voi olla nurkan takana.
tulot
Millaista passiivista tuloa voimme silloin tarkastella? Otetaan esimerkiksi 10 000 osakkeen asema, mikä vastaa noin 25 820 puntaa kirjoittamispäivänä.
Odotetun osinkotuoton perusteella sijoittaja voi saada 2 102 puntaa seuraavan 12 kuukauden aikana. Siitä alkaa mukava pieni tulonlähde, mutta ei luultavasti muuta elämää useimmille.
Sijoittamisen todellinen kauneus on kuitenkin voittojen antaminen kasvaa ajan myötä. Mitä tulee osinkoosakkeisiin, haluamme todella, että osingot kasvavat ajan myötä. Lisäpisteet uudelleensijoittamisesta maksoivat myös osinkoja! Koronkoron vaikutukset voivat olla niin voimakkaita, että Albert Einsteinin sanotaan kutsuneen sitä “maailman kahdeksanneksi ihmeeksi”.
Oletetaan, että sijoittajalla on 10 vuotta aikaa ennen kuin hän haluaa jäädä eläkkeelle ja Legal & Generalin nykyinen 10 vuoden osinkojen kasvuvauhti, 6 %, pysyy vakaana. Nostettaessa sijoittaja ansaitsee 8 637 puntaa vuodessa ja 33 %:n tuotto alkuperäiselle osakkeelle. Se kuulostaa kaasulla ruoanlaitosta!
